How investment firms are tackling the adoption of the client-focused reforms

Mark Kent, president and CEO of Portfolio Strategies Corp. in Calgary, says the firm will only need to make minor changes as a result of the client-focused reforms, mostly around advisor training and updating documentation. Photo by Todd Korol/Globe & Mail
Todd Korol/The Globe and Mail
This article is the third in an ongoing series on the client-focused reforms, which will place investors’ interests first in their dealings with financial advisors and dealer firms and have a consequential impact on advisors and the investment industry.
The pandemic-driven shift to remote work has been both a help and a hindrance to investment industry firms working on updating their client relationship policies and procedures to meet new investor-protection rules that come into effect fully by the end of this year.

Related Keywords

Montreal ,Quebec ,Canada ,Toronto ,Ontario ,Calgary ,Alberta ,Canadian ,Todd Korol ,Jamie Murray ,Sara Gilbert ,Dwayne Bolton ,Edward Jones ,Mark Kent ,Chris Farkas ,Strategist Business Development ,Fasken Martineau Dumoulin ,Murray Wealth Group Inc ,Portfolio Strategies Corp ,Canadian Securities Administrators ,Murray Wealth Group ,Murray Wealth ,Adveditorial ,Globe Advisor ,Client Focused Reforms ,Mcfrs ,Investment Firms ,Remote Work ,Client Relationship Policies ,Investor Protection Rules ,Technology ,Client Relationship Management Technology ,Crm ,Wealth Managers ,Kpmg ,Tools ,மான்ட்ரியல் ,க்வீபெக் ,கனடா ,டொராண்டோ ,ஆஂடேரியொ ,கல்கரி ,ஆல்பர்ட்டா ,கனடியன் ,ஜேமி முர்ரே ,சாரா கில்பர்ட் ,வேன் போல்டன் ,எட்வர்ட் ஜோன்ஸ் ,குறி கேண்ட் ,கிறிஸ் பார்க்கச் ,மூலோபாயவாதி வணிக வளர்ச்சி ,முர்ரே செல்வம் குழு இன்க் ,போர்ட்‌ஃபோலீயோ உத்திகள் கார்ப் ,முர்ரே செல்வம் குழு ,முர்ரே செல்வம் ,வாடிக்கையாளர் கவனம் சீர்திருத்தங்கள் ,முதலீடு நிறுவனங்கள் ,தொலைநிலை வேலை ,வாடிக்கையாளர் உறவு பாலிஸீஸ் ,முதலீட்டாளர் ப்ரொடெக்ஶந் விதிகள் ,தொழில்நுட்பம் ,வாடிக்கையாளர் உறவு மேலாண்மை தொழில்நுட்பம் ,சிரம் ,செல்வம் மேலாளர்கள் ,க்ப்ம்க் ,கருவிகள் ,