Cross-border payments for use of software not taxable as royalty: SC

Cross-border payments for use of software not taxable as royalty: SC
March 02, 2021
Buyer only gets the right of use, not the intellectual property of the software
The Supreme Court today held that Indian companies need not deduct tax for the amount they pay foreign manufacturers and suppliers for use or re-sale of computer software through end-user licence agreements (EULA).
In a relief for Indian buyers, a three-judge Bench led by Justice Rohinton F. Nariman said the consideration paid by them for use or sale of computer software cannot be considered a payment of “royalty for the use of copyright in the computer software”.

Related Keywords

India ,Justice Nariman ,Justice Rohintonf Nariman ,Rational Software Corporation India ,Supreme Court ,Sasken Communications Tech ,Engineering Analysis Centre Of Excellence Pvt ,Sonata Information Technology ,Ibm ,Samsung Electronics ,Justice Rohinton ,Engineering Analysis Centre ,Cross Border Payments ,Re Sale Of Computer Software ,End User Licence Agreements ,Ibm India Ltd ,Sasken Communications Tech Ltd ,Rational Software Corporation India Ltd ,Engineering Analysis Centre Of Excellence ,Tax Deduction On Payment To Foreign Manufacturers ,இந்தியா ,நீதி நாரிமன் ,ர்யாஶநல் மென்பொருள் நிறுவனம் இந்தியா ,உச்ச நீதிமன்றம் ,பொறியியல் பகுப்பாய்வு மையம் ஆஃப் சிறப்பானது பிரைவேட் ,சொனாட்டா தகவல் தொழில்நுட்பம் ,ஐபீயெம் ,சாம்சங் மின்னணுவியல் ,நீதி ரோஹிண்டன் ,பொறியியல் பகுப்பாய்வு மையம் ,குறுக்கு எல்லை கொடுப்பனவுகள் ,ரே விற்பனை ஆஃப் கணினி மென்பொருள் ,ஐபீயெம் இந்தியா லிமிடெட் ,ர்யாஶநல் மென்பொருள் நிறுவனம் இந்தியா லிமிடெட் ,பொறியியல் பகுப்பாய்வு மையம் ஆஃப் சிறப்பானது ,